Options Straddle Trade

Long Straddle La Stratégie Une longue distance est le meilleur des deux mondes, puisque l'appel vous donne le droit d'acheter le stock au prix d'exercice A et le put vous donne le droit de vendre le stock au prix de grève A. Mais ces droits donrsquot viennent bon marché. L'objectif est de profiter si le stock se déplace dans les deux sens. En règle générale, un straddle sera construit avec l'appel et mis à l'argent (ou au prix d'exercice le plus proche si therersquos pas un exactement à l'argent). L'achat d'un appel et d'un put augmente le coût de votre position, en particulier pour un stock volatile. Donc, vous avez besoin d'un swing de prix assez importante juste pour égaliser. Les traders avancés pourraient exécuter cette stratégie pour tirer parti d'une possible augmentation de la volatilité implicite. Si la volatilité implicite est anormalement faible pour aucune raison apparente, l'appel et le put peuvent être sous-évalués. L'idée est de les acheter à prix réduit, puis d'attendre la volatilité implicite à la hausse et de fermer la position à un profit. Options Guys Conseils Beaucoup d'investisseurs qui utilisent la longue chevauchée seront à la recherche d'événements d'actualités majeures qui peuvent causer le stock de faire un mouvement anormalement grand. Par exemple, theyrsquoll envisager d'exécuter cette stratégie avant une annonce des résultats qui pourraient envoyer le stock dans les deux sens. Si vous achetez un cheval de fer à court terme (peut-être deux semaines ou moins) avant une annonce de gains, regardez les graphiques stockrsquos sur TradeKing. Therersquos une case à cocher qui vous permet de voir les dates où les bénéfices ont été annoncés. Rechercher des cas où le stock déplacé au moins 1,5 fois plus que le coût de votre cheval. Si le stock didnrsquot déplacer au moins que beaucoup sur l'un des trois dernières annonces de gains, vous shouldnrsquot probablement exécuter cette stratégie. Allongez-vous jusqu'à ce que l'envie disparaisse. Acheter un appel, le prix d'exercice A Acheter un put, le prix d'exercice A En général, le cours de l'action sera en grève A REMARQUE: Les deux options ont le même mois d'expiration. Qui devrait l'exécuter Vétérans assaisonnés et plus NOTE: À première vue, ceci semble comme une stratégie assez simple. Cependant, il n'est pas adapté pour tous les investisseurs. Pour profiter d'une longue chevauchée, vous avez besoin d'une capacité de prévision assez avancée. Quand l'exécuter Yoursquore anticiper un swing dans le prix des actions, mais yoursquore pas sûr de quelle direction il ira. Rupture à l'expiration Il ya deux points d'équilibre: Frappe A plus le débit net payé. Grève A moins le débit net payé. Le point doux Le stock tire à la lune, ou va droit dans les toilettes. Potentiel maximal Le bénéfice potentiel est théoriquement illimité si le stock augmente. Si le stock baisse, le bénéfice potentiel peut être substantiel mais limité au prix d'exercice moins le débit net payé. Perte potentielle maximale Les pertes potentielles sont limitées au débit net payé. Exigence de marge TradeKing Une fois la transaction payée, aucune marge supplémentaire n'est requise. Comme le temps passe Par Pour cette stratégie, la décomposition du temps est votre ennemi mortel. Il fera diminuer la valeur des deux options, donc itrsquos travaillant doublement contre vous. Volatilité implicite Une fois la stratégie établie, vous voulez vraiment que la volatilité implicite augmente. Il augmentera la valeur des deux options, et il suggère également une possibilité accrue d'un swing de prix. Huzzah. À l'inverse, une diminution de la volatilité implicite sera doublement douloureuse, car elle ira à l'encontre des deux options que vous avez achetées. Si vous exécutez cette stratégie, vous pouvez vraiment être blessé par une crise de volatilité. Vérifiez votre stratégie avec les outils de TradeKing Utilisez la Calculatrice de perte de bénéfice pour établir des points d'équilibre, d'évaluer la façon dont votre stratégie pourrait changer à mesure que l'expiration approches, et d'analyser les Grecs option. Examiner les tableaux de volatilité stockrsquos. Si vous faites cela comme une stratégie de volatilité, vous voulez voir la volatilité implicite anormalement faible par rapport à la volatilité historique. Donrsquot avoir un compte TradeKing Ouvrir un aujourd'hui Apprenez des astuces commerciales des experts de TradeKingrsquos Top dix des erreurs d'option Cinq conseils pour les appels couverts réussis Option joue pour n'importe quelle condition de marché Option avancée joue Top Five Things Stock Option Traders devrait savoir sur la volatilité Ne conviennent pas à tous les investisseurs. Pour plus d'informations, veuillez consulter la brochure Caractéristiques et risques des options standardisées avant de commencer les options de négociation. Les investisseurs en options peuvent perdre la totalité de leur investissement dans une période relativement courte. Les stratégies d'options à plusieurs jambes comportent des risques supplémentaires. Et peut entraîner des traitements fiscaux complexes. Veuillez consulter un professionnel de la fiscalité avant de mettre en œuvre ces stratégies. La volatilité implicite représente le consensus du marché quant au niveau futur de la volatilité des cours des actions ou à la probabilité d'atteindre un point de prix précis. Les Grecs représentent le consensus du marché sur la façon dont l'option va réagir aux changements de certaines variables associées à la tarification d'un contrat d'option. Il n'y a aucune garantie que les prévisions de volatilité implicite ou les Grecs seront correctes. La réponse du système et les temps d'accès peuvent varier en fonction des conditions du marché, des performances du système et d'autres facteurs. TradeKing offre aux investisseurs autonomes des services de courtage à escompte et ne fait pas de recommandations ni n'offre d'investissement, de conseils financiers, juridiques ou fiscaux. Vous êtes seul responsable de l'évaluation des mérites et des risques liés à l'utilisation des systèmes, services ou produits de TradeKings. Le contenu, la recherche, les outils et les symboles d'actions ou d'options ne sont donnés qu'à des fins éducatives et illustratives et n'impliquent pas une recommandation ou une sollicitation pour acheter ou vendre un titre particulier ou pour engager une stratégie d'investissement particulière. Les projections ou d'autres renseignements concernant la probabilité de divers résultats d'investissement sont de nature hypothétique, ne sont pas garantis pour l'exactitude ou l'exhaustivité, ne reflètent pas les résultats réels des placements et ne sont pas des garanties de résultats futurs. Tous les placements comportent des risques, les pertes peuvent dépasser le capital investi et la performance passée d'un titre, d'une industrie, d'un secteur, d'un marché ou d'un produit financier ne garantit pas les résultats ou les rendements futurs. Votre utilisation du TradeKing Trader Network est conditionnée à votre acceptation de toutes les informations commerciales de TradeKing et des Conditions d'utilisation du Réseau Trader. Tout ce qui est mentionné est à des fins éducatives et n'est pas une recommandation ou un conseil. Le Playbook Options Radio vous est présenté par TradeKing Group, Inc. copie 2017 TradeKing Group, Inc. Tous droits réservés. TradeKing Group, Inc. est une filiale en propriété exclusive d'Ally Financial Inc. Titres offerts par le biais de TradeKing Securities, LLC. Tous les droits sont réservés. Membre FINRA et SIPC. Qu'est-ce qu'un Straddle Un straddle est une stratégie d'options dans laquelle l'investisseur occupe un poste à la fois un appel et mettre avec le même prix d'exercice et la date d'expiration. Payer les deux primes. Cette stratégie permet à l'investisseur de réaliser un profit indépendamment du fait que le prix du titre augmente ou diminue, en supposant que le cours de l'action change de façon significative. Chargement du lecteur. DÉFINIR Straddle Straddles sont une bonne stratégie à poursuivre si un investisseur croit que le cours des actions se déplacera de manière significative, mais n'est pas sûr de quelle direction. Ainsi, il s'agit d'une stratégie neutre, car l'investisseur est indifférent si le stock va vers le haut ou vers le bas, tant que le prix se déplace assez pour la stratégie de gagner un profit. Straddle Mechanics and Characteristics La clé pour créer une longue position straddle est d'acheter une option d'achat et une option de vente. Les deux options doivent avoir le même prix d'exercice et la même date d'expiration. Si des prix de grève non concordants sont achetés, la position est alors considérée comme un strangle, et non comme un straddle. Les longues positions de chevauchement ont un bénéfice illimité et un risque limité. Si le prix de l'actif sous-jacent continue d'augmenter, le bénéfice potentiel est illimité. Si le prix de l'actif sous-jacent va à zéro, le profit serait le prix d'exercice moins les primes payées pour les options. Dans les deux cas, le risque maximum est le coût total d'entrée de la position, qui est le prix de l'option d'achat plus le prix de l'option de vente. Le bénéfice lorsque le prix de l'actif sous-jacent augmente est donné par: Profit (up) Prix de l'actif sous-jacent - prix d'exercice de l'option call - prime nette payée Le profit lorsque le prix de l'actif sous-jacent est en baisse est donné par : Profit (down) Prix d'exercice de l'option de vente - prix de l'actif sous-jacent - prime nette payée La perte maximale correspond à la prime nette totale versée, majorée des commissions commerciales. Cette perte survient lorsque le prix de l'actif sous-jacent est égal au prix d'exercice des options à l'expiration. Il ya deux points d'équilibre dans une position de chevauchement. Le premier, connu comme point de seuil de rentabilité supérieur, est égal au prix d'exercice de l'option d'achat plus la prime nette payée. Le deuxième, le seuil de rentabilité inférieur, est égal au prix d'exercice de l'option de vente moins la prime payée. Straddle Exemple Un stock est évalué à 50 par action. Une option d'achat avec un prix d'exercice de 50 est au prix de 3, et une option de vente avec le même prix d'exercice est également au prix de 3. Un investisseur entre dans un chevauchement en achetant une de chaque option. La position profitera à l'expiration si le stock a un prix supérieur à 56 ou inférieur à 44. La perte maximale de 6 se produit si le stock reste au prix de 50 à l'expiration. Par exemple, si le stock est évalué à 65, la position profiterait: Bénéfice 65 - 50 - 6 9